📊 靜態圖表 (點擊展開)

AMZN 技術分析報告¶

報告日期：2026-06-07 ｜語言：繁體中文｜ 數據來源：Yahoo Finance ｜ 當前價格：$246.03

目錄¶

章節	內容
1. 技術面概覽	訊號儀表板、核心指標、評分卡
2. 趨勢分析	多時框趨勢、長中短期走勢
3. 圖表形態分析	形態識別、K線組合、目標價
4. 支撐與阻力	關鍵價位、斐波那契回調
5. 技術指標深度解讀	MA/RSI/MACD/布林/成交量
6. 動能與波動率	動能評估、ATR、Beta
7. 多時框架總結	時框架評分矩陣
8. 交易策略建議	多空策略、風險報酬比
9. 風險提示與監控	監控指標、風險場景

1. 技術面概覽¶

🎯 技術訊號儀表板¶

目前亞馬遜（AMZN）正經歷一波劇烈的短期修正。雖然長線牛市格局（MA200之上）並未遭到根本性破壞，但中短期指標已全面轉弱，呈現「長多、中空、短超賣」的複雜格局。

graph LR
    subgraph BULL ["🟢 多頭訊號 (2)"]
        B1["MA200 支撐之上 ($232.13)"]
        B2["隨機指標 Stoch 極度超賣 (K=0.86)"]
    end
    subgraph NEUTRAL ["🟡 中性訊號 (1)"]
        N1["RSI 進入低檔區 (35.57)"]
    end
    subgraph BEAR ["🔴 空頭訊號 (4)"]
        D1["價格跌破 MA20/MA50"]
        D2["MACD 柱狀圖持續擴大 (-3.496)"]
        D3["-DI 壓倒性主導 (35.10)"]
        D4["高量下跌 (量比 1.38x)"]
    end
    BULL --> VERDICT{"🏆 綜合評級\n偏空整理 / 醞釀反彈"}
    NEUTRAL --> VERDICT
    BEAR --> VERDICT

📊 核心指標速覽表¶

指標類別	指標名稱	當前數值	訊號	解讀
價格	當前價格	$246.03	🟡 中性	位於52W高低點區間之 60.6% 位置
均線	MA20	$264.12	🔴 空頭	價格遠低於MA20，短期下行趨勢陡峭
均線	MA50	$251.16	🔴 空頭	跌破中期生命線，蓋頭反轉為阻力
均線	MA200	$232.13	🟢 多頭	長期多空分水嶺，維持上升趨勢，具強支撐
動能	RSI(14)	35.57	🟡 中性	接近超賣邊界，未見明顯底背離
動能	MACD	-0.419	🔴 空頭	雙線死叉向下，柱狀圖 -3.496 顯示動能極弱
波動	ATR(14)	$7.36	🟡 中性	佔股價 2.99%，市場恐慌情緒升溫，波動放大
量能	OBV	弱於均線	🔴 空頭	資金呈淨流出狀態，量能無法支撐價格

🏆 技術評分卡¶

╔══════════════════════════════════════════════════════════════╗ ║ AMZN 技術評分卡 (2026-06-07) ║ ╠══════════════════════════════════════════════════════════════╣ ║ 趨勢強度 ██████████░░░░░░░░░░ 50/100 🟡 中性 ║ ║ 動能指標 ██████░░░░░░░░░░░░░░ 30/100 🔴 空頭 ║ ║ 支撐穩定度 ██████████████░░░░░░ 70/100 🟢 強勁 ║ ║ 成交量配合 ████████░░░░░░░░░░░░ 40/100 🟡 偏弱 ║ ║ 形態完整度 ██████████░░░░░░░░░░ 50/100 🟡 中性 ║ ║ 均線排列 ████████████░░░░░░░░ 60/100 🟢 偏多 ║ ╠══════════════════════════════════════════════════════════════╣ ║ 綜合評分 ██████████░░░░░░░░░░ 50/100 ⚖️ 中性觀望 ║ ╚══════════════════════════════════════════════════════════════╝

2. 趨勢分析¶

🌐 多時框趨勢分析¶

技術分析必須由大到小。我們透過多時框架（Multi-timeframe）來解構 AMZN 的趨勢結構：

graph TD
    A[月線圖: 長期牛市] -->|上升通道| B[週線圖: 中期高檔回檔]
    B -->|跌破上升軌道| C[日線圖: 短期空頭宣洩]
    C -->|指標極度超賣| D[尋求 MA60 / MA200 支撐]

長期（月線）：🟢 多頭。價格維持在 MA200 ($232.13) 之上，24個月歷史低點 $178.50 逐步墊高至 $270.64。
中期（週線）：🟡 中性偏空。近一週出現一根巨大的長黑 K 線，從 $270.64 暴跌至 $246.03，跌幅達 -9.09%，直接摜破短期均線。
短期（日線）：🔴 空頭。短期均線（MA5、MA10、MA20）呈現空頭排列，價格呈現瀑布式下挫，目前正考驗 MA60 ($244.25) 的防守力度。

📈 長期趨勢 — 12個月走勢圖（Unicode）¶

以下為 AMZN 過去 12 個月（2025-06 至 2026-06）的收盤價走勢軌跡。

AMZN 月線走勢圖（過去12個月）
價格軸 ($)
$280 ┤                                           ● 270.64
$270 ┤                                       ●
$260 ┤                                   ●
$250 ┤                       ●                       ● 246.03 (現在)
$240 ┤           ●               ●   ●
$230 ┤       ●       ●   ●
$220 ┤   ●
$210 ┤                           ●   ●
$200 ┤
     └─┬───┬───┬───┬───┬───┬───┬───┬───┬───┬───┬───┬───►
      06  07  08  09  10  11  12  01  02  03  04  05  06  (月份)

走勢特徵分析表¶

階段	期間	價格區間	走勢特徵描述	量能表現
第一階段	2025-06 ~ 2025-10	$219.39 → $244.22	穩健震盪上行，階梯式突破	溫和放量
第二階段	2025-11 ~ 2026-03	$233.22 → $208.27	中期深幅回檔，下探 $200 關卡	縮量築底
第三階段	2026-04 ~ 2026-05	$208.27 → $270.64	爆發性主升段，多頭強勢軋空	巨量推升
第四階段	2026-06 (至今)	$270.64 → $246.03	急速獲利回吐，測試中期均線支撐	放量下跌

📊 中期趨勢（週線分析）¶

從週線結構來看，AMZN 在 2026-05-31 當週收在 $270.64，隨後在 2026-06-07 當週出現了極具破壞性的下挫，收在 $246.03。

【中期壓力與支撐示意圖】

 R3 (52W 高點) ────────────────────────── $278.56
 R2 (前高阻力) ────────────────────────── $270.64
 R1 (MA20 阻力) ───────────────────────── $264.12
--------------------------------------------------
 現價 ─────────────────────────────────── $246.03 (★ 當前位置)
--------------------------------------------------
 S1 (MA60 支撐) ───────────────────────── $244.25
 S2 (50% 斐波那契) ────────────────────── $237.28
 S3 (MA200 強支撐) ────────────────────── $232.13

⚡ 趨勢強度評估（ADX 解讀）¶

我們引入趨勢方向指標（DMI）與平均趨向指標（ADX）來評估當前動能的實質強度：

graph LR
    A["ADX(14) = 25.34"] -->|臨界值 > 25| B["進入強趨勢行情"]
    C["+DI = 17.34"] -->|空頭主導| E["-DI = 35.10"]
    B --> F["結論：強烈短期下行趨勢"]
    E --> F

ADX 趨勢強度對照¶

ADX 讀數 25.34：代表市場已脫離無趨勢的盤整盤（ADX < 20），正式進入強趨勢階段。
方向線對比：-DI (35.10) 遠高於 +DI (17.34)，顯示空頭力量在短期內佔據絕對統治地位。此時不宜盲目左側抄底，必須等待 -DI 走平回落。

3. 圖表形態分析¶

🔍 形態識別系統¶

在日線與週線圖表上，AMZN 呈現出「高檔雙重頂（Double Top）」與「陡峭上升楔形跌破」的複合看跌形態。

graph TD
    A[2026-05-10 高點 $272.68] -->|首次受阻| B(回落至 $264.14)
    B -->|反彈無力| C[2026-05-31 次高 $270.64]
    C -->|確認雙頂形態| D[暴跌摜破頸線 $264.00]
    D -->|量能放大| E[技術性量測最小跌幅目標]

🕯️ 重要K線形態分析¶

觀測週期	收盤價	K線形態	形態解讀	訊號強度
2026-05-10	$272.68	🚀 射擊之星 (Shooting Star)	高檔留長上影線，買盤後勁不足，主力出貨	🔴🔴🔴
2026-05-31	$270.64	🟡 吊人線 (Hanging Man)	二次測試高點失敗，下影線顯示有支撐但隨即被沒收	🔴🔴
2026-06-07	$246.03	💀 穿頭破腳大陰線 (Bearish Engulfing)	一舉吞噬過去多週的漲幅，帶量破位，確認修正開始	🔴🔴🔴🔴🔴

📉 ASCII 走勢形態示意圖¶

【雙重頂與上升楔形跌破示意圖】

$278 ┤          (頂1) $272.68     (頂2) $270.64
$270 ┤            /\               /\
$260 ┤───────────/──\─────頸線─────/──\────────────── $264.00 (跌破)
$250 ┤          /    \           /    \
$240 ┤         /      \_________/      \      ● 現價 $246.03
$230 ┤        /                         \    /
$220 ┤_______/                           \__/

🎯 形態目標價計算¶

雙重頂頸線：$264.00
形態最高點：$272.68
形態高度 (H)：$272.68 - $264.00 = $8.68
最小跌幅測幅目標： $$\text{目標價} = \text{頸線} - H = 264.00 - 8.6